Wpływ regulacji kapitałowych i płynnościowych sektora bankowego na wzrost gospodarczy Polski

• Druk: Łódź, 2016
• Redakcja naukowa: Monika Marcinkowska, Piotr Wdowiński
• Wydawca: Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego

W publikacji podjęto oryginalną i udaną próbę prezentacji oceny skutków regulacji Bazylei III na działalność sektora bankowego i wzrost polskiej gospodarki w oparciu o zaawansowane modele ekonometryczne. Ta cenna pozycja książkowa jest adresowana do czytelników, którzy interesują się jakością stanowionych regulacji, do studentów studiujących kierunek ekonomicznej analizy prawa na uczelniach ekonomicznych i na wydziałach prawa oraz do osób zajmujących się profesjonalnie opracowaniem projektów ustaw, szczególnie przygotowujących uzasadnienia.
Z recenzji prof. zw. dr. hab. Stanisława Kasiewicza, SGH w Warszawie

• Kategorie:
  1. Ebooki i Audiobooki »
  2. Ebooki »
  3. Ekonomia, biznes
• Redakcja: Monika Marcinkowska, Piotr Wdowiński
• Język wydania: polski
• ISBN: 978-83-8088-523-3
• ISBN druku: 978-83-7969-464-8
• Liczba stron: 328

Pobierz spis treści»

Wstęp (Monika Marcinkowska, Piotr Wdowiński)	9

1.	SFORMUŁOWANIE PROBLEMU BADAWCZEGO (STANISŁAW  FLEJTERSKI, MONIKA MARCINKOWSKA, PIOTR WDOWIŃSKI)	15

2.	REGULACJE SEKTORA BANKOWEGO A WZROST GOSPODARCZY – PODSTAWOWE WSPÓŁZALEŻNOŚCI TEORETYCZNE (SŁAWOMIR BUKOWSKI)	25
2.1.	„Płytkie” i „głębokie” determinanty wzrostu gospodarczego	25
2.2.	Rozwój finansowy a wzrost gospodarczy	26
2.3.	Rozwój i funkcjonowanie sektora bankowego jako instytucjonalnej determinanty rozwoju finansowego i wzrostu gospodarczego	29
2.4.	Regulacje sektora bankowego i instrumenty regulacyjne	34
2.5.	Skutki regulacji sektora bankowego dla wzrostu gospodarczego – podstawowe współzależności	37

3.	BAZYLEA III I PAKIET CRD IV/CRR – CHARAKTERYSTYKA WYMOGÓW KAPITAŁOWYCH I PŁYNNOŚCIOWYCH	41
3.1.	Rys historyczny bazylejskich standardów kapitałowych (Monika Marcinkowska)	43
3.2.	Charakterystyka regulacji kapitałowych  (Monika Marcinkowska)	47
3.2.1.	Współczynnik wypłacalności	47
3.2.2.	Bufory kapitałowe	66
3.2.3.	Wskaźnik dźwigni	73
3.3.	Charakterystyka wymogów płynnościowych (Mariusz Zygierewicz)	76

4.	REGULACJE SEKTORA BANKOWEGO A WZROST GOSPODARCZY – WYNIKI BADAŃ EMPIRYCZNYCH	93
4.1.	Wpływ regulacji kapitałowych i norm płynności na gospodarkę (Monika Marcinkowska)	93
4.1.1. Wpływ norm kapitałowych na gospodarkę	93
4.1.2. Wpływ norm płynności na gospodarkę	100
4.1.3. Podsumowanie	103
4.2. Bazylea III – przegląd wyników badań (Monika Marcinkowska)	104
4.2.1. Wpływ Bazylei III i CRD IV/CRR na banki	104
4.2.2. Wpływ Bazylei III i CRD IV/CRR na gospodarkę	111
4.3. Podsumowanie (Sławomir Bukowski, Monika Marcinkowska, Mariusz Zygierewicz)	117

5. BAZYLEA III A SEKTOR BANKOWY W POLSCE – POTENCJALNE SCENARIUSZE REAKCJI BANKÓW	123
5.1. Wymogi kapitałowe (Monika Marcinkowska)	124
5.1.1.	Zwiększenie funduszy własnych	125
5.1.2.	Zmniejszenie wymogów kapitałowych na pokrycie ryzyka (aktywów ważonych ryzykiem)	133
5.1.3.Empiryczne dowody realizacji scenariuszy dostosowywania się banków do nowych regulacji kapitałowych	140
5.2. Wymogi płynnościowe (Mariusz Zygierewicz)	150
5.2.1.Kanały transmisji szoków płynnościowych oraz potencjalne scenariusze reakcji banków	150
5.2.2. Wymóg zarządzania płynnością na poziomie jednostkowym	153
5.2.3.	Wskaźnik LCR – definicja pozycji zaliczonych do środków płynnych 	156
5.2.4.	Wskaźnik LCR – niestabilny charakter depozytów od klientów niedetalicznych	158
5.2.5.	Ograniczone przypływy środków na potrzeby wskaźnika LCR	161
5.2.6.	Klasyfikowanie lokat banków spółdzielczych w bankach zrzeszających na potrzeby norm płynności	162
5.2.7.  Wskaźnik NSFR	165
5.2.8. Terminy wejścia w życie nowych norm płynności	166
5.3.	Potencjalne scenariusze reakcji polskich banków – podsumowanie (Monika Marcinkowska)	168
5.3.1. Potencjalne działania dostosowawcze banków – synteza	168
5.3.2. Wybór najbardziej prawdopodobnego scenariusza dla Polski	174

6. MAKROEKONOMICZNE SKUTKI REGULACJI KAPITAŁOWYCH I PŁYNNOŚCIOWYCH – WERYFIKACJA EMPIRYCZNA (PIOTR WDOWIŃSKI)	187
6.1. Wprowadzenie	187
6.2. Kanały transmisji regulacji na wzrost gospodarczy	189
6.3. Model panelowy	192
6.3.1. Dane statystyczne	192
6.3.2.  Specyfikacja	197
6.3.3. Estymacja	212
6.4. Kwartalny model makroekonometryczny	215
6.4.1. Dane statystyczne	220
6.4.2.  Specyfikacja	221
6.4.3. Estymacja	232
6.4.4. Symulacja	245
6.5. Synteza analiz empirycznych	252

7. POLITYKA OSTROŻNOŚCIOWA REGULACYJNO-NADZORCZA – OCENA KORZYŚCI I KOSZTÓW (MARIUSZ ZYGIEREWICZ)	255
7.1. Wprowadzenie	255
7.2. Polityka makroostrożnościowa	256
7.3. System uporządkowanej likwidacji banków	260
7.4. Unia bankowa	264
7.5. Dyrektywa w sprawie systemu gwarantowania depozytów	268
7.6. Raport Liikanena	269
7.7. Płynność śróddzienna	271
7.8. Zmiana ustawy – Prawo bankowe	272
7.9. Projekt ustawy o zmianie ustawy o funkcjonowaniu banków spółdzielczych, ich zrzeszaniu się i bankach zrzeszających oraz ustawy – Prawo bankowe	273
7.10. Zmiany ustaw o Bankowym Funduszu Gwarancyjnym	274
7.11. Tworzenie odpisów aktualizujących na oczekiwane straty	277
7.12. Rekomendacja T dotyczącą dobrych praktyk w zakresie zarządzania ryzykiem detalicznych ekspozycji kredytowych	276
7.13. Zmiana rekomendacji S dotyczącej dobrych praktyk w zakresie zarządzania ekspozycjami kredytowymi zabezpieczonymi hipotecznie	279
7.14. Podatek od transakcji finansowych	282
7.15. Podatek dochodowy od osób prawnych i fizycznych	285
7.16. Podatek od niektórych instytucji finansowych	286

8. REKOMENDACJE DLA POLITYKI OSTROŻNOŚCIOWEJ (STANISŁAW FLEJTERSKI, MONIKA MARCINKOWSKA, PIOTR WDOWIŃSKI, MARIUSZ ZYGIEREWICZ)	289

ZAKOŃCZENIE (MONIKA MARCINKOWSKA, PIOTR WDOWIŃSKI, MARIUSZ ZYGIEREWICZ)	299
BIBLIOGRAFIA	303
SPIS TABEL	323
SPIS RYSUNKÓW	325
O AUTORACH	327